周一A股稀土板块延续强势，行业监管规范市场秩序

周一，A股稀土板块呈现出集体走向强势的态势，进而吸引了市场各界的目光，在这背后，一方面存在着政策方面收紧供给所产生的推动作用，另一方面也体现出全球范围内的需求正处于发生结构性变化的状况 。

政策收紧与供给重塑

2024年起，《稀土管理条例》正式生效，此后，中国稀土产业的管理模式有了深刻转变。法规确立了两大核心原则，分别是“总量调控”以及“追溯管理”，这表明从开采开始，历经冶炼，直至进入流通环节，每一个步骤都处于更为严格的监控之中，目的在于从根源上遏制非法开采行为以及阻止黑色产业链的存在。

于2025年步入之际，监管力度不断加大，持续增强监管强度，由公开报道可知，自七月起始，国家出口管制协调机制办公室多次召集相关会议，针对强化稀土产品出口的全链条监管措施展开深入研究，这些举措对市场供应预期产生了直接影响，为稀土价格的稳定以及价格向上攀升态势提供了稳固的政策基础，对长期以来的市场秩序予以规范 。

出口复苏与新需求爆发

需求端给出的积极信号同样是十分显著的。按照行业中统计得出的数据来看，就在今年的六月，中国稀土永磁材料的出口数量达到了3187吨，与五月相比环比大幅增长，增长幅度超过了150%。其中，针对美国的出口增长态势格外迅猛，这表明海外制造业以及新能源产业的补库需求正在呈现回升的状态。

除开传统领域，有着以人形机器人以及低空飞行器作为代表的新兴产业，正变成稀土需求增长的关键引擎。这些技术对于高性能永磁电机存有刚性需求，开启了稀土，特别是高性能钕铁硼永磁材料的“第二增长曲线”，给行业长期发展注入了全新动力。

价格指数的攀升逻辑

中国稀土行业协会公布的官方价格指数，是观测行业冷暖情况的关键指标。这个指数在2024年一整年里面的大部分时间，都在155至180点之间来回震荡。可是呢，在2025年六月的时候，这样的平衡被打破了，价格指数不但突破了180点，而且在后续还向上攀升到了192点以上，创造出了近一年半以来的最高纪录 。

价格出现上扬，这是供给与需求两侧共同发挥作用而产生的结果。于供给方面，东南亚地区处于雨季，此状况对稀土原料的进口造成了影响，进而使得短期紧张态势加剧。在需求一端，出口订单数量急剧增多，并且新产业开始萌芽，这两者共同促使市场对于稀土，尤其是轻稀土的未来价格预期被抬高。

企业业绩的强劲印证

行业基本面获改善，于企业财报里直接被体现，就拿行业龙头北方稀土来讲，其公布的2025年上半年业绩预告表明，净利润与同比相比预增超出18倍，分析报告称，这主要是因为二季度稀土产品销售达成了“量价齐升”。

那些像东方证券这样的机构经过分析得出看法说道，亮眼的那业绩其来源不光是短期价格出现回暖，更是跟下游高端需要用的应用领域的拓展有着紧密关联。低空经济、具身智能等产业呈现出蓬勃发展的状态，这对高端永磁材料提出了更大的需求，而新能源汽车领域有着稳定增长的态势，这就构成了需求的坚实基本盘还有标点符号 。

市场情绪与投资策略

其中于二级市场里，稀土板块跟钨、锂等资源品一块儿构成了近期周期股上涨的主力。在七月末的交易日之际，盛和资源涨停了，北方稀土、广晟有色等这类龙头公司股价也同步跟着上涨了，市场情绪一度达到阶段高位。

遭遇市场的热度，华泰证券的分析师告诫投资者要维持理性。他表明，于短期情绪高潮过后不适合盲目追涨，后续应当着重留意年度稀土生产配给的具体落实状况，以及各企业配给的实际实施进度，这会是影响中长期供需态势的重要变量 。

行业的未来挑战与机遇

稀土行业，在迎来机遇之际，与此同时，也面临挑战，供给方面的精细化管控，将会成为常态，这一情况，要求企业，必须去适应，更加透明，以及更加规范的运营环境，怎样在全球供应链里，保持竞争优势，还有用以应对有可能出现的贸易政策变化，此乃企业需要去思考的课题。

与此同时，新兴应用领域从概念迈向大规模产业化仍旧需要时间，其所带来的需求增量能不能持续消化供给，同样存在着不确定性。行业之中高质量的发展，最终是要依赖于技术创新、成本控制以及下游市场的真实成长的。

在读罢这篇针对稀土板块近来表现背后逻辑予以的梳理之后，您是更加看好稀土于传统工业领域所呈现的持续复苏态势呢，还是其在新兴科技领域能够带来的具备颠覆性特质的增长机会呀？欢迎于评论区进行您观点的分享。